Numerosi sono gli strumenti finanziari normalmente utilizzati all’interno del mercato Forex dagli utenti attivi. Vediamo qui quali sono i più comuni.
Forward transaction. Questo tipo di transazione tra due controparti permette di gestire le componenti di rischio relative ai cambi. Nei contratti di tipo Forward viene determinata una data futura per il passaggio di denaro da una parte all’altra.
La durata dei contratti di tipo Forward può variare: può essere di alcuni giorni ma anche di mesi o anni. In sintesi la Forward transaction funziona nella modalità seguente: un compratore ed un venditore si accordano su un tasso di cambio valido per una data futura.
Quando la data prestabilita arriva la transazione viene portata a termine al tasso di cambio deciso dalle controparti a prescindere dai tassi di cambio effettivi modificati dalle oscillazioni del mercato nel tempo intercorso fra la stipula del contratto e la fine del medesimo.
Futures. I contratti chiamati “Futures” sono delle transazioni Forward sulle valute internazionali contraddistinte da importi e scadenze standard prestabiliti. Questi contratti vengono però scambiati, in genere, in un mercato apposito.
La durata del contratto Futures é, nella maggior parte dei casi, pari a 3 mesi. Un esempio può essere rappresentato da una transazione di questo tipo: 400.000 sterline il prossimo Ottobre ad un tasso prestabilito.
Introdotti nel 1972, i Futures Contracts hanno visto il loro volume crescere rapidamente fino ad occupare il 7 per cento circa del volume totale del mercato Forex.
Swap. E’ senza dubbio la transazione di tipo Forward più usata in questo mercato. Lo Swap sulle valute avviene quando due controparti decidono di scambiarsi valute per un dato periodo di tempo.
Facendo questo però prendono accordi per operare una transazione inversa in futuro.
Spot. E’ una transazione di scambio caratterizzata da una breve scadenza, solitamente pari a due giorni. Si tratta di una transazione a “scambio diretto” tra due determinate valute. In questo tipo di operazione gli interessi non sono inclusi negli accordi presi durante la transazione.
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